Gestire un portafoglio di 200.000 USD durante l'attuale periodo di turbolenza - Intervista con il trader Naoufel Taief

Innanzitutto, grazie Naoufel per averci concesso l'intervista sulla tua esperienza di trading. Nell'ultima intervista ci hai presentato il tuo portafoglio verificato (https://kinfo.com/portfolio/12154/performance) che ha recentemente toccato un nuovo massimo, congratulazioni a questo 🙂

Risultati reali del portafoglio Nafouel

Potrebbe descrivere come gestisce il suo portafoglio in questo periodo di turbolenza?

Questa è una buona domanda. È necessario seguire il proprio piano di trading, soprattutto per quanto riguarda la disattivazione delle strategie che hanno smesso di funzionare. Come trader di algo, probabilmente vi renderete conto che durante un periodo di volatilità, alcune strategie hanno smesso di comportarsi come nel backtest o prima del mercato ribassista.

A mio avviso, questo è un buon ambiente per filtrare le strategie non robuste. Bisogna essere rapidi nel tagliare le strategie che non hanno un rendimento in linea con il backtest. Le strategie che si comportano come previsto stanno dimostrando di essere robuste, quindi continuiamo a operare con queste.

La maggior parte delle mie strategie sono esclusivamente long. Potreste immaginare che andare long durante un mercato ribassista sia scomodo, e lo è! Tuttavia, se i vostri algoritmi si sono comportati bene in questo tipo di contesto, dovreste lasciare che siano loro a fare il lavoro pesante. Durante un mercato ribassista vogliamo che le nostre strategie long only vengano fermate abbastanza rapidamente durante un movimento al ribasso, ma che siano poi in grado di rientrare durante i rally del mercato ribassista.

Se durante un mercato ribassista i vostri algos long only si limitano a una performance laterale, allora è un buon risultato. Se riescono a realizzare un profitto sfruttando i rally del mercato ribassista, allora è ancora meglio.

Qual è il vostro approccio oggi rispetto ai tempi di "pace"?

Mi dedico all'attività di estrazione. Cerco di estrarre le strategie che hanno funzionato in un regime di mercato simile a quello attuale.

Nella nostra comunità Mining For Gold (https://university.tradingdominion.com/p/mining-for-gold), i nostri membri condividono simboli e timeframe che producono risultati validi con i nostri flussi di lavoro. Si tratta quindi di modificare leggermente il nostro flusso di lavoro esistente per aggiornare il simbolo e il timeframe, verificare che i nostri molteplici test di robustezza funzionino come previsto e quindi passare all'incubazione o al trading live di questa nuova strategia.

Mi piace fare questa analogia con l'algo trading. È molto simile a una partita di calcio. State giocando contro il signor Mercato. Avete bisogno dei vostri giocatori migliori per aumentare le probabilità di vittoria. Ecco perché è necessario eliminare i cattivi giocatori e far scendere in campo solo quelli di livello A+.

Riconosce qualche trend/viaggio di algo-trading che funziona durante una crisi molto meglio di altri?

Le strategie di break out funzionano molto bene durante i periodi di crisi. Molti trader hanno difficoltà a operare con un sistema in cui il tasso di vincita di % è di circa 40%. Tuttavia, il vantaggio principale è che le perdite sono ridotte e il rapporto vincita/perdita è elevato. Si possono avere più perdite di fila, e basteranno una o due belle vittorie per compensare tutte le perdite e ottenere un profitto nella maggior parte dei casi. La volatilità tende ad aumentare durante i mercati ribassisti, quindi cerchiamo di utilizzare strategie che possano trarre vantaggio da questi grandi rally del mercato ribassista.

Anche l'esposizione è un elemento che possiamo utilizzare a nostro vantaggio. In termini elementari, l'esposizione è la percentuale di tempo in cui la nostra algo è attivamente coinvolta in un'operazione rispetto a quella in cui rimane in disparte. Sebbene alcuni trader tendano a preferire le strategie con un'esposizione elevata, ciò può anche comportare una maggiore probabilità che la strategia subisca un forte drawdown, soprattutto in un mercato ribassista.

Vi illustro questo con un esempio di strategia che è stata estratta con il nostro flusso di lavoro personalizzato che viene trattato nel corso Mining For Gold (https://university.tradingdominion.com/p/mining-for-gold). Ecco una strategia su un noto mercato delle criptovalute.

Come si può vedere, questa strategia "lunga" è esposta solo per il 7,36% del tempo sul mercato, pur avendo un CAGR di 138,76% e un rendimento annuo di 235,02%. Nel 2022, questo mercato delle criptovalute ha subito un drawdown di -84% e quest'anno la strategia ha fruttato 59%, nonostante sia una strategia solo lunga. Grazie alla sua bassa esposizione, ha evitato la maggior parte della volatilità al ribasso.

Come cambia la sua filosofia nel tempo, man mano che acquisisce esperienza? Su cosa si concentra e su cosa concentra le sue energie rispetto a quando ha iniziato a gestire il suo portafoglio?

Se si guarda a ciò che rende grandi certe persone in ciò che fanno, come Tiger Woods nel golf o Michael Jordan nella pallacanestro, si scopre che piuttosto che inseguire un nuovo giocattolo scintillante, scelgono di concentrarsi sulle basi, in modo quasi ossessivo.

Anche se dovremmo sempre sforzarci di imparare cose nuove per diventare trader migliori, è estremamente importante concentrarsi sulle basi. Uscite e passate del tempo a fare data mining con SQX. Testate nuovi simboli, nuovi mercati, nuovi timeframe, nuovi indicatori, nuovi tipi di entrata e di uscita, nuovi modi per convalidare la robustezza, nuovi modi per combinare rendimenti non correlati, ecc.

Grazie alle automazioni disponibili in SQX, possiamo risparmiare una quantità enorme di tempo rispetto ai metodi tradizionali.

È anche molto utile poter lavorare all'interno di una comunità di trader che condividono idee, backtest e flussi di lavoro. Abbiamo avuto la fortuna di lavorare con centinaia di altri trader che hanno seguito il nostro corso Mining For Gold e collaboriamo tutti tramite forum e chat online. Quando il carico di lavoro è suddiviso tra molti trader, il processo di ricerca diventa molto più efficiente. Un'idea o un suggerimento da parte di un membro può innescare un gruppo di lavoro all'interno di quella nuova area e noi collaboriamo insieme per far evolvere il concetto da un'idea iniziale a un algo di trading.

C'è qualcosa che vorrebbe condividere con la nostra comunità di algo-trader?

Solo un promemoria degli aspetti chiave su cui concentrarsi:

• Attenersi alle basi.
• Utilizzate uno strumento come SQX per automatizzare gran parte del lavoro di ricerca.
• Trovate un mentore con una comprovata esperienza di trading dal vivo.
• Trovate un gruppo di commercianti con la stessa mentalità per poter collaborare, condividere idee e dividere il lavoro.